Définition
La valeur liquidative (VL) d'un organisme de placement collectif (OPC) représente la somme de la valeur de tous les actifs détenus par cette structure.
La valeur liquidative d'un fonds est utilisée pour calculer la valeur des transactions que vous pouvez réaliser sur des OPC :
- Pour une souscription (achat) : Prix d’achat = (VL + frais de souscription) x quantité
- Pour un rachat (vente) : Prix de vente = (VL – frais de rachat) x quantité
Apprenez en plus sur les OPC (Organismes de Placement Collectif) en consultant notre article dédié.
Fréquence de calcul de la VL
La fréquence de calcul et de publication de la valeur liquidative varie selon les sociétés de gestion et n'est pas nécessairement calculée tous les jours. Certains fonds proposent des publications hebdomadaires.
Où peut-on trouver la fréquence de calcul ?
Dans la mesure où la valeur liquidative change régulièrement, les épargnants doivent la consulter avant tout achat ou cession. L’information est disponible sur des ressources variées :
-
le document d’informations clés (DIC) édité par la société de gestion
-
le prospectus qui présente l’organisme de placement et les actifs qu'il détient
- sur le site internet de l'émetteur du fonds
Comprendre le délai d'exécution
Dans les conditions de trading de l'instrument en question, vous pouvez accéder
à l'horaire de centralisation des ordres depuis le bouton :
disponible
sur le Ticket d'opération ou la
Fiche produit
Exemple :
| Conditions de trading | Passage d'ordre | Résultat |
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Ordre placé à 8h00 |
L'ordre sera centralisé auprès de la société de gestion le même jour. Il sera exécuté sur la base de la VL du jour suivant. Et la transaction sera reflétée sur votre compte 48h après le passage d'ordre. |
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Ordre placé à 10h00 |
L'ordre sera centralisé auprès de la société de gestion le lendemain car l'heure de centralisation est dépassée. Il sera exécuté sur la base de la VL du sur-lendemain. Et la transaction sera reflétée sur votre compte 4 jours après le passage d'ordre. |