In dit artikel vindt u een aantal beschrijvingen van corporate actions die u op ons platform kunt tegenkomen.
Omwisseling
Een corporate action waarbij stukken worden omgezet naar andere effecten (bijvoorbeeld een beurswijziging) en of cash. Verder is het mogelijk een aantal Franse aandelen via een omwisseling te laten registreren. Lees hier de voor- en de nadelen.
Wijziging
Fondsen kunnen een wijziging doorvoeren in de naam, de ISIN en of het symbool. De wijziging is na uitvoering terug te vinden in het transactieoverzicht.
Beëindiging beursnotering
Indien een bedrijf niet meer aan de verplichtingen, vaak administratief, van een beursnotering kan voldoen. Indien een fonds geen andere beursnotering heeft waar het fonds naartoe kan worden omgezet is het fonds niet meer verhandelbaar. Dit is te herkennen aan 'delisted' in de naam van het fonds.
Liquidatie
Een fonds kan niet meer aan zijn betalingsverplichting voldoen en gaat failliet. De bezittingen worden indien mogelijk verkocht en de opbrengsten worden uitgekeerd aan de schuldenaren. Dit gaat volgens een bepaalde rangorde. Aandeelhouders staan helemaal onderaan en ontvangen vaak niets.
De term liquidatie wordt in geval van een beleggingsfonds anders geïnterpreteerd. Het fondshuis hoeft niet failliet te zijn om een bepaald beleggingsfonds te liquideren. Aandeelhouders ontvangen op het moment van liquidatie de NAV.
Waardeloze afboeking
Wanneer een fonds geen waarde meer heeft en dit is bevestigd door onze custodian kan dit fonds waardeloos worden afgeboekt. Deze boekingen zijn na uitvoering terug te vinden in het transactieoverzicht.
Odd lot aankoop/verkoop
Aanbod aan houders om restpartijen in het bedrijf te kopen of te verkopen. De aandeelhouders dienen het bedrag te bepalen waarvoor zij willen kopen of verkopen.
Inkoop van eigen aandelen
Bij een aandeleninkoop koopt een onderneming een deel van haar eigen aandelen terug via een bod aan bestaande aandeelhouders. Het is belangrijk om de voorwaarden van het bod zorgvuldig te bestuderen, aangezien elke aandeleninkoop uniek is. Er kan sprake zijn van een pro-rata toekenning, wat inhoudt dat slechts een deel van de aangeboden aandelenposities kan worden toegewezen. Daarnaast kan het zijn dat het bod belastingplichtig is, waardoor de uiteindelijke cash uitbetaling netto in plaats van bruto is.
Bij Amerikaanse fondsen kan het bod onderworpen zijn aan Section 302, wat resulteert in een belasting van 15%. In sommige gevallen ontvangt u na verwerking een verzoek om een Section 302-formulier in te vullen, wat mogelijk tot een belastingteruggave kan leiden, afhankelijk van uw persoonlijke situatie.
Redemption
Aflossing van een obligatie of aandeel tegen een vooraf vastgestelde prijs. Deze prijs is vaak gelijk aan de nominale waarde. Bij aandelen gaat het vaak om ‘B’ aandelen.
Dutch Auction
Bij een ‘Dutch Auction’ dienen aandeelhouders, bij het aanmelden van hun aandelen, zelf aan te geven welke prijs zij minimaal wensen te ontvangen. Vervolgens wordt de definitieve inkoopprijs door het bedrijf bepaald op basis van het aantal aanmeldingen. Ligt de vraagprijs van de aandeelhouder boven de definitieve prijs van het bedrijf dan heeft de aandeelhouder geen recht op uitvoering en behoudt de aandeelhouder de aandelen in de portefeuille. Hierbij is een pro-rata toewijzing van toepassing.
Pari-passu
Nadat geregistreerde aandelen voor een vooraf bepaalde periode in uw portefeuille worden aangehouden worden deze omgezet. Na deze omzetting heeft de aandeelhouder recht op bonusdividend.